EXECUTIVE FINANCE. Финансы для ТОП-менеджеров

I CЕССИЯ

ФИНАНСОВАЯ ОТЧЕТНОСТЬ КОМПАНИИ: СОСТАВ И АНАЛИЗ

Ваш результат: Вы определите возможность применения данных бухгалтерской отчетности для принятия управленческих решений.
Вы научитесь применять различные методы анализа финансового состояния собственной организации и правильно оценивать полученные результаты.
Вы рассмотрите на практических примерах различные варианты расчета прибыли и определите наиболее информативные показатели прибыли для принятия решений в собственной организации.

1. Бухгалтерский баланс, как основная форма финансовой отчетности.
2. Порядок отражения прибыли компании в отчете о прибылях и убытках (прибыль от текущей, инвестиционной, финансовой и иной деятельности организации).
3. Формирование денежных потоков организации по отчету о движении денежных средств.
4. Анализ финансовой отчетности: основные методы финансового анализа (временной, структурный, коэффициентный) и показатели, характеризующие финансовое состояние организации.
5. Расчет и анализ ликвидности, рентабельности, платежеспособности и финансовой устойчивости организации.
6. Анализ финансовых результатов деятельности организации.
7. EBIT, EBITDA, OIBDA, NOPLAT: понятие и порядок расчета.
8. EVA – индикатор прибыльности организации. Порядок расчета и применение в современных условиях.

Практическое задание: Проведение оценки финансового состояния компании, расчет и анализ прибыли

 организации.

УПРАВЛЕНИЕ ОБОРОТНЫМ КАПИТАЛОМ И ОБЯЗАТЕЛЬСТВАМИ ОРГАНИЗАЦИИ: ПРОБЛЕМЫ И ВОЗМОЖНОСТИ ИХ РЕШЕНИЯ

Ваш результат: Вы научитесь рассчитывать коэффициенты оборачиваемости капитала, которые являются индикаторами риска возникновения проблем с потоком денежных средств, определять необходимый оборотный капитал.
Вы научитесь анализировать показатели дебиторской и кредиторской задолженности, формулировать выводы о степени влияния изменений их величин на финансовое состояние организации.
Вы определите наиболее выгодные способы финансирования собственного бизнеса с привлечением инструментов торгового финансирования.

1. Чистый денежный поток и его отличие от чистой прибыли.
2. Цикл оборотного капитала организации.
3. Кассовые разрывы и способы их сокращения.
4. Управление дебиторской задолженностью. Порядок определения процедур кредитного контроля в организации. Основные этапы кредитного цикла.
5. Анализ динамики, состава и структуры дебиторской задолженности организации.
6. Определение стоимости предоставленного торгового кредита.
7. Кредиторская задолженность организации и способы управления ею.
8. Современные формы банковского торгового финансирования.

Практические задания:
Расчет необходимого оборотного капитала и показателей эффективности его использования.
Анализ показателей эффективности использования оборотных активов компании.

II СЕССИЯ

КОНТРОЛЛИНГ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ

Ваш результат: Вы, изучив процедуру контроллинга и методы проведения контрольных мероприятий, определите критерии оценки эффективности системы внутреннего контроля и контрольной среды в собственной организации.

1. Основные задачи контроллинга в управлении организацией.
2. Составные элементы контроллинга. Оперативный и стратегический контроллинг.
3. Планирование контрольной деятельности.
4. Процесс принятия управленческих решений в контроллинге.

Case-study:Постановка контроллинга на промышленном предприятии.

УПРАВЛЕНИЕ ЗАТРАТАМИ В ДЕЯТЕЛЬНОСТИ КОМПАНИИ

Ваш результат: Вы научитесь рассчитывать себестоимость производимой продукции и прибыль от реализации с использованием различных методов учета затрат.

1. Разделение затрат организации на переменные и постоянные, прямые и косвенные.
2. Методы полного поглощения затрат (absorption coating, standard costing, ABC-costing).
3. Маржинальные методы учета затрат (direct costing, throughput costing).
4. Расчет целевых затрат (target costing).
5. Бенчмаркинг затрат.

Практические задания:
Расчет себестоимости единицы продукции.
Расчет прибыли организации с учетом распределения затрат в разрезе товаров и клиентов.

УПРАВЛЕНЧЕСКИЙ УЧЕТ И БЮДЖЕТИРОВАНИЕ

Ваш результат: Вы сможете принять решение о возможности внедрения и постановки управленческого учета и бюджетирования или решение о совершенствовании процесса бюджетирования в Вашей организации (если оно уже внедрено).

1. Постановка управленческого учета. Отличия бухгалтерского и управленческого учета в организации. Типичные ошибки при внедрении управленческого учета.
2. Процесс постановки бюджетирования в организации. Способы повышения мотивации сотрудников при внедрении бюджетирования.
3. Центры финансовой ответственности (затрат, дохода, прибыли, инвестиций) и центры финансового учета: назначение и функции.
4. Способы подготовки бюджетов.
5. Анализ и контроль исполнения бюджета.
6. Бюджетное управление (beyond budgeting): модели безбюджетного планирования.

Практические задания:
Разработка гибкого бюджета для целей управленческого контроля.
Составление бюджета движения денежных средств.

III СЕССИЯ

БИЗНЕС-ПЛАНИРОВАНИЕ ДЛЯ РУКОВОДИТЕЛЯ 

Ваш результат: Вы научитесь планировать деятельность компании и самостоятельно разрабатывать финансовые модели деятельности организации с учетом различных сценарных прогнозов.

1. Организация планирования детальности предприятия.
2. Бизнес-план: источники информации, анализ внутренней и внешней среды, оценка рынка.
3. Производственный, организационный и финансовый план.
4. Анализ эффективности инвестиций и оценка чувствительности инвестиционного проекта. 

Практическое задание:
Разработка финансовой модели и бизнес-плана.

УПРАВЛЕНИЕ ИНВЕСТИЦИОННЫМ ПРОЕКТОМ

Ваш результат: Вы научитесь управлять инвестиционным проектом и осуществлять контроллинг выполнения его этапов, а также экономически грамотно выбирать источники финансирования проектов в белорусских реалиях.

1. Инвестиционный проект и прединвестиционная стадия проекта.
2. Организация управления проектом и тайминг.
3. Источники финансирования проекта.
4. Бюджетирование проекта и контроллинг.

Case-study:
Управление инвестиционным проектом производственного предприятия.

МЕТОДЫ ОЦЕНКИ БИЗНЕСА

Ваш результат: Вы узнаете, как применять различные методы оценки бизнеса в зависимости от специфики деятельности компании и экономической ситуации и сможете самостоятельно определять капитализацию вашего бизнеса. 

1. Теория оценки стоимости бизнеса.
2. Затратный метод оценки бизнеса.
3. Доходный метод оценки бизнеса.
4. Рыночный метод оценки бизнеса.
5. Скидки и премии при оценке бизнеса.

Практическое задание:
Расчет стоимости компании на основании разных методов оценки.

IPO И ДРУГИЕ СПОСОБЫ ВЫХОДА ИЗ БИЗНЕСА

Ваш результат: Вы изучите механизм публичного размещения акций на фондовой бирже (IPO), сможете самостоятельно оценить применимость этого инструмента для вашей компании в перспективе, а также узнаете о других способах привлечения дополнительного финансирования или выхода из бизнеса.

1. Подготовка компании к IPO.
2. Критерии выбора фондовых площадок.
3. Этапы выхода компании на IPO.
4. Рыночный метод оценки бизнеса.
5. Продажа долей/акций инвестиционным фондам и private equity фондам.

Case-study:
IPO на зарубежных фондовых площадках и публичное размещений акций на ОАО «Белорусская валютно-фондовая биржа».

По окончании бизнес-курса участникам выдается свидетельство БИЗНЕС-ШКОЛЫ XXI ВЕК-КОНСАЛТ и справка об обучении государственного образца.